年底房企密集海外发债 或偿还贷款、补充流动资金

随着房企债务陆续到期，房企融资持续升温。中原地产研究中心数据显示，近期约10家房企发布了超过20亿美元的新增海外融资计划。2019房企海外融资刷新纪录已成定局。

9日，招银国际发布消息称，华润置地有限公司已于2019年12月3日成功定价10.5亿美元前5年不可赎回次高级永续债，票息3.75%。8日，新城控股集团旗下新城环球有限公司成功发行3.5亿美元的高级无抵押票据，2021年到期，发行利率7.50%。5日，融信中国控股有限公司发布公告称，发行2023年到期3.24亿美元8.1%优先票据。

华南城、毅德国际、佳源国际等纷纷以超过10%的利率进行海外融资。5日，华南城拟发行1.5亿美元2020年到期优先票据，利率11.5%。4日，毅德国际控股有限公司发布公告披露拟发行美元优先无抵押票据，年利率最低14%，到期时最低收益为15%。同日，力高地产集团有限公司公告称，拟发行本金总额为2.5亿美元的优先票据，年利率11.5%。3日，佳源国际发布公告称，将发行额外0.375亿美元优先票据，利率为13.75%，2023年到期。该优先票据与2019年10月18日发行的2亿美元优先票据合并成单一系列。

2019年房企美元债刷新纪录已成定局。中原地产数据显示，截至11月，2019年房企合计海外发布的美元融资超过650亿美元，相比2018年同期上涨了接近50%。

经过多年融资与再融资，房地产行业债务不断累积。据恒大研究院报告，截至去年底，房企各主要渠道有息负债余额20.3万亿元，大部分将在2019年至2021年集中到期。

在资金压力下，房企融资频率和规模大幅增加。同策研究院数据显示，11月，40家典型上市房企融资总额904.36亿元，环比上个月235.82亿元，大幅上涨283.49%。

诸葛找房数据研究中心分析师陈霄表示，大量房企发布融资计划，偿还贷款、补充流动资金是主要目的。在政策的严格管控下，融资渠道逐渐收紧，房企年底加快融资、维持现金流安全是企业稳定发展的前提。

关键词： 房企 密集 海外发债